2024年6月までの四半期
北米
2024年第2四半期、五塩化リンの北米市場では、価格動向がまちまちでした。価格上昇の主な要因は、輸送費の上昇と海上貨物需要の季節外れの急増で、物流のボトルネックと大手輸入業者による補充サイクルの増加が重なり、コンテナ市場に負担がかかりました。今四半期の全体的な需要が非常に低調だったため、消費者市場はほとんど活況ではありませんでした。輸送能力の制約と主要貿易ルートの混乱により悪化した運賃の上昇は、コスト構造に大きな影響を与え、リンベースの原材料の輸入コストの上昇につながりました。価格変動が最も顕著だった米国では、特に化学および工業部門からの安定した下流需要と、供給過剰の国内市場の複雑な相互作用がトレンドに反映されていました。EVの販売も期待外れで、バッテリー業界とバッテリーに使用される化学物質の不確実性が高まりました。下流部門の引き合いは安定しているものの、新規注文の減少と輸送費および輸入費の上昇という対照的な状況が市場を襲い、全体として価格が上昇しました。全体として、価格環境は、より広範なマクロ経済的圧力の中、特に北米の化学部門における物流上の課題と需要動向の変化の影響を受けて、わずかに上昇傾向で安定を維持しました。
ヨーロッパ
2024年第2四半期、欧州の五塩化リン市場は、概ね安定した価格環境を示しました。この四半期は、三塩化リンや黄リンなどの主要な原材料の一貫した生産率と安定した上流コストに支えられ、需給バランスの取れた動向が見られました。運賃の上昇や主要航路の混雑などの物流上の課題は、市場に大きな影響を与えませんでした。下流部門、特に電気自動車業界からの需要は、補助金の削減と消費者支出に影響を与える経済的不確実性により、低迷したままでした。さらに、EV販売の減速も、製品の調達の弱さにつながりました。ベルギーでは、三塩化リンの価格は多少の変動が見られましたが、2024年第2四半期を通じて概ね安定していました。この期間を通じて、価格動向は安定しており、四半期の前半と後半の間で大きなパーセンテージの変化はなく、市場センチメントが安定していることを示していました。全体として、市場は、より広範なマクロ経済的圧力にもかかわらず、物流上の課題と欧州の電気自動車部門における需要動向の変化に牽引され、わずかな上昇傾向で安定した価格環境を維持しています。
アジア太平洋
2024年第2四半期、アジア太平洋地域における五塩化リンの価格環境は、いくつかの影響要因により、一貫して下落傾向を示しました。今四半期、市場では消費者需要の弱まりと材料の十分な供給が相まって、調達活動の減少につながりました。その結果、三塩化リンや黄リンなどの上流原材料からのサポートが減少したため、生産コストが低下しました。同時に、運賃の上昇と地政学的緊張が価格への下落圧力をさらに強めました。中国に焦点を当てると、同国は最も大幅な価格変動を経験しました。中国の全体的な傾向は弱気な市場センチメントが特徴で、2024年は前年同期比で14%の減少、前四半期比で12%の減少が顕著でした。この縮小は季節性によって悪化し、典型的な需要サイクルが衰え、消費者からの問い合わせが減少しました。四半期前半は、後半と比較して価格がわずかに安定し、わずか1%の下落にとどまり、ネガティブな感情が広がっていることを示しています。最新の四半期末価格は、PCl5バッテリーグレード契約FOB山東で880米ドル/トンで決済され、厳しい市場状況を反映しています。全体的に、価格環境は、消費率の低下、生産コストの低下、産業活動の低迷の影響を受けてネガティブです。このネガティブな傾向は、慎重な調達行動と十分な供給と相まって、アジア太平洋地域、特に中国における五塩化リンの弱気な見通しを強調しています。
2024年3月までの四半期
北米
2024 年の第 1 四半期、北米の五塩化リン市場は引き続き課題に直面しました。この地域の五塩化リンの供給は、消費が低迷し、前期に比べて大量の調達レベルとなったため、依然として高い水準にありました。国内自動車業界の五塩化リン需要は、市場参加者の慎重な姿勢を反映して低水準にとどまった。大手メーカーは長期受注に注力したため、補充が遅れて国内在庫が減少した。市場に影響を与えた要因は、中国の電気自動車（EV）メーカーとの競争激化であり、これが米国に本拠を置くEV企業の収益性に影響を及ぼし、さらなる課題となった。さらに、イスラエル・ハマス戦争とパナマ運河の干ばつによるサプライチェーンの制約が世界貿易に影響を及ぼし、遅延や運賃の上昇が発生しました。さらに、高金利により多額の購入資金の調達コストが上昇し、世界的に電気自動車の普及が遅れました。他の消費財のインフレにもかかわらず、電気自動車の普及は依然として予想よりも遅れています。この普及の遅れは、北米の五塩化リン市場全体の弱気相場の一因となった。
アジア太平洋地域
2024 年第 1 四半期の APAC 地域における五塩化リンの価格は大幅に下落しました。この四半期の市場価格にはいくつかの要因が影響しました。一般に、市場はネガティブな感情を特徴としており、価格は一貫して下落傾向を示しています。特に中国では最大の価格変動が見られます。中国の全体的な傾向は、消費者需要の低迷、供給過剰の状況、消費率の低さなど、さまざまな要因に起因すると考えられます。さらに、黄リンや三塩化リンなどの上流の原材料からのコスト圧力も価格低下にさらに寄与しています。季節性の観点から見ると、2024 年の第 1 四半期は前年同期と比較して下落し、価格は 9% の下落を記録しました。さらに、2024 年には前四半期比で 13% の大幅な価格下落が見られ、四半期前半と後半の価格比較では 1% の微下落となっています。これは、価格の下落傾向が四半期を通じて一貫していることを示唆しています。四半期も終わりに近づき、中国における五塩化リンの最新価格は、山東省の五塩化リン電池グレード契約FOBで960米ドル/MTでした。
ヨーロッパ
2024 年の第 1 四半期、ヨーロッパの五塩化リン市場は、価格動向に大きな影響を与えるさまざまな障害に直面しました。これらの課題は前四半期に直面した課題と似ており、過剰供給が需要の減少とその後の価格低下に極めて重要な役割を果たしました。リチウムイオン電池製造部門の需要低迷は続き、価格下落を受けて消費者は依然として慎重な状況が続いている。さらに、欧州と米国の両国における中国市場の優位性が、市場全体の弱気ムードの一因となった。 BYDなどの中国の電気自動車（EV）メーカーは大幅な売上成長を続け、テスラを抜き世界トップの電気自動車メーカーとなった。この競争の激化は、欧州に拠点を置く EV 企業の収益性にさらに影響を与えました。それにもかかわらず、ドイツは注目に値する例外を目撃し、バッテリー電気自動車の販売が大幅に増加し、75.5% という驚くべき成長率を誇りました。しかし、欧州、米国、中国のEVメーカー間の熾烈な価格競争は続いた。この困難な時期を通じて、市場は何度か閉鎖に直面し、その結果、価格に直接影響を与える混乱が生じました。これらの課題にもかかわらず、当四半期中にベルギーにおける五塩化リンの市場取引に若干の進展が見られました。
2023年12月終了四半期向け
APAC
2023年第4四半期のAPAC地域における五塩化リン（PCL5）の市場動向は、需要が低調なため、ほとんど弱気であった。 供給は緩やかで、上流の黄燐と原料の三塩化リンのコストが低いため、生産コストはわずかに低下しました。 染料や医薬品などの下流産業からの需要は低~中程度で、問い合わせは減速しました。
市場のセンチメントは、この地域で反発すると予想されており、下流産業からの需要は緩やかである。 中国は国内市場で需要が低く、製品在庫が多いことによる価格下落幅が最も大きかった。 五塩化リン電池グレード契約FOB山東のオファーされた見積もりは、2023年11月17日までの週にUSD928/MTで決済されました。
市場全体のセンチメントは、この地域では強気を維持すると予想されています。 この四半期は、前四半期と比べて価格が-3%変化し、YoYが23%変化しました。 中国の上·下半期の物価比率比較は-15%で、下半期の物価下落を見せた。 PCl5 Battery Grade Contract FOB Sandongの現在の四半期末価格は、MTあたりUSD928です。
北米
2023年第4四半期、米国の五塩化リン市場はさまざまな感情を示しました。 最初の2か月間は、消費者からの問い合わせが限られていたバッテリー製造業やその他の最終用途産業などの下流部門を中心に、需要見通しが暗いことから、価格は大幅に下落しました。 市場の観測筋は、消費者需要の低迷による国内在庫の減少を強調し、低価格輸入品の流入が全般的な価格下落を悪化させた。
しかし、12月に入り、高価格輸入品の導入や需要の全般的な増加を背景に、地域的な物価上昇が見られた。 さらに、米国における消費者信頼感の向上は、今後の景気状況について楽観的な見方を示したものである。 これらの前向きな指標にもかかわらず、五塩化リン市場は一貫して低い需要に対処しました。
バッテリー製造会社は、在庫をかなり維持しているにもかかわらず、価格の下落が続いているため、調達をためらっていました。 さらに、高インフレ、金利上昇、景気後退圧力などの課題に直面し、企業に持続的な影響を与えました。 その結果、消費者市場は2023年第4四半期の最後の月に特に慎重なアプローチを採用しました。
ヨーロッパ
2023年第4四半期、米国の五塩化リン市場は肯定的な感情と否定的な感情の組み合わせを示しました。 最初の2ヶ月間、五塩化リンの価格は、消費者からの問い合わせが限られていたバッテリー製造業やその他の最終用途産業などの下流部門を中心に、悲観的な需要見通しにより大幅に下落しました。
市場参加者らは、消費者需要の低迷による国内在庫の減少を観測し、低価格輸入品の流入が製品価格の全般的な下落を悪化させた。 しかし、12月までに、高価品の輸入や需要の全般的な増加による地域的な価格改善が見られた。 特に、米国に対する消費者の信頼が高まったことは、将来のビジネス状況に対する楽観的な見通しを示しています。
このような肯定的な指標にもかかわらず、ペンタクロライドリン市場はバッテリー製造会社が相当な在庫を維持しながらも価格下落のため調達に躊躇するなど、持続的な低い需要に対応し続けた。 この地域はまた、高いインフレ、金利の上昇、景気後退圧力などの課題に直面し、企業に継続的な影響を与えました。 その結果、2023年第4四半期の最後の月に、消費者市場は一般的に慎重なアプローチを示しました。
2023年6月終了四半期
中国の米国およびカナダに対する輸出データによると、その数は減少傾向にあり、米国における需要の弱さを示しています。両国は国内製造業を拡大し、キャッシュインを確保することに注力していた。したがって、五塩化リンの推定価格も上流の三塩化リン市場の弱気パターンに従っていました。しかし市場参加者によると、下落傾向はもっと早く止まるはずだという。Chemanalyst データベースによると、EV と現地製造に対する強い需要が、EV バッテリーに使用される五塩化リン化学物質の市場成長を促進すると予測されていました。それが国内の競争をさらに激化させた。さらに、カプケム社などのEV業界の世界的大手企業の一部は米国への投資を計画していた。オハイオ州南部に1億2000万ドルの電解質工場を建設する計画を発表していた。ソウルブレインは、近くの電池工場に供給するためにインディアナ州に7,500万ドルをかけて電解液工場を建設していた。三塩化リンに次ぐ、元素リンの最大の化学市場は五塩化リンです。さらに、北米の五塩化リン市場は、この市場の成長にとって2番目に重要な分野とみなされています。六フッ化リン酸リチウム市場は北米が独占しており、欧州がそれに続いた。米国やカナダなどの国々では、最終顧客が四輪車を選択しており、これらの国では自動車産業が盛んであるため、六フッ化リン酸リチウムの需要が最も多くなっています。
アジア太平洋
五塩化リンの市場価格は、上流の三塩化リン市場からの支援の弱体化と政府規制の変更により、2023年第2四半期初めのアジア市場でわずかに下落した。ただし、もう 1 つの原料である塩素の価格は、中国では四半期を通じて安定しています。同時に、この地域では川下農業産業からの新規注文の流入は依然として暗いままであった。したがって、その結果、上流の三塩化リン市場の需要が部分的に燃え尽き、さらに生産コストが削減されました。端末会社の市場参入に対する熱意が弱く、業界の信頼を低下させたため、市場取引も平均的だった。2023年6月には、製造業部門は、不動産適正化と世界的な景気後退が続く中、1月以来の工場活動の減速により、4月のPMI数値49が示すように縮小していた。市場参加者によれば、同地域では製品の一貫した輸入が維持され輸出は低迷したものの、需要は軽微であり、供給は安定していたという。製品の供給は安定していましたが、電池製造部門における下流の消費者からの問い合わせの頻度が低かったため、この時間枠全体の市場センチメントは弱かったです。したがって、FOB 中国における五塩化リンの価格は、2023 年 6 月中に前四半期比 3.16% 下落して 1041 米ドル/トンと評価されました。五塩化リンの需要に貢献したもう一つの理由は、電気機器に使用される六フッ化リン酸リチウムの需要の増加と政府の公害防止への関心でした。しかし、中国はこの化学物質の主要な生産国であり、多数の工場があります。さらに、日本、台湾、韓国は六フッ化リン酸リチウムの生産に最も関与している国です。
ヨーロッパ
欧州経済は世界経済低迷による景気後退と需要低迷からまだ回復段階にあるため、ベトナムから欧州大陸への化学品輸出は2023年の最初の3か月半で減速の兆しを見せている。基礎化学品の売上高は世界的な需要低迷により、前年比10.9％減の9億3000万ドルにとどまった。化学品の輸出額はベトナムの輸出品目全体で第 12 位である。複雑なシナリオではありますが、欧州の黄燐価格は、市場心理の低迷により、2023 年 6 月中は一定でした。中国市場では、政府による禁輸措置の解除により、昨年よりさらに価格が下落しました。その結果、国内での競争が激化し、価格が下がりました。しかし、六フッ化リン酸リチウムなどの化学物質の製造における五塩化リンの使用と世界的な電気自動車（EV）産業の急速な拡大により、世界の三塩化リン市場の需要が高まっています。
2022年9 月第3 四半期
北米
2022年第3四半期、北米地域の五塩化リン市場はやや強気で推移しました。多数の大手メーカーが一貫して複数のMoUを締結し、四半期に予想される混乱時にもバリューチェーンの機能を維持するための原料供給を確保したため、EVバッテリー製造分野からの需要が急増しました。五塩化リンは、東南アジア市場との裁定取引により、価格の上昇を抑えることができました。その結果、9月の五塩化リンのDDP USGCの平均価格は1トン当たり2622米ドルとなりました。
アジア太平洋
アジア太平洋地域の五塩化リン市場は、全体的に弱気な雰囲気が続いています。特に北東アジア地域の市場力学が優勢であるため、市場参加者の熱意が著しく損なわれ、オファーが絶えず下降線を辿っています。中国のサプライヤーは、重要な原料である黄リンからのコストサポートが低水準にとどまっているため、見積もり額を大幅に縮小しています。また、当四半期の後半には電力供給が制限され、バリューチェーン全体にわたって川下の消費に大きな影響を与えました。その波及効果として、2022年9月期の黄燐のFOB山東交渉は1トン当たり2216米ドルと評価されました。
ヨーロッパ
欧州地域の五塩化リン市場は、2022年第3四半期にやや弱気な傾向を目撃しました。川下産業からのオフテイクは、メーカーやサプライヤーからの提示された見積りをサポートするには不十分でした。さらに、北西ヨーロッパ地域全体で長い夏休みがあったため、全体的な市場ダイナミクスは沈黙したままです。この地域の食糧不安とインフレの高まりにより、ほとんどの供給が肥料業界に振り向けられました。波及効果として、五塩化リンのFDアントワープ商談は、2022年9月期の1トン当たり2732米ドルで決着しました。
2022年6 月第2 四半期
北米
2022年第2四半期、北米の五塩化リン市場は、原料である黄リンからの一貫したコストサポートの中で、市場センチメントと価格の堅調な上昇軌道を観察しました。これは、米国と英国が他の数カ国の協力を得て発動した制裁措置に対し、ロシアが報復措置として肥料の輸出を減らしたことに起因しています。これを受けて、需要が供給見通しを上回り、世界的な肥料不足が発生した。米国でも、第2四半期に入り世界の食料指数が歴史的な高水準に急騰し、それに続いて国内市場でも需給ギャップが発生し、食料危機が発生しています。その波及効果として、五塩化リンの価格は米国国内市場で堅調に推移しています。
アジア太平洋
中国国内市場の五塩化リン情勢は、全体的な市場力学の永続的な容易さを観察しています。公共と市場の動きの再開は、大幅にペースアップしました。COVIDの再停止という不確定要素はあるものの、地域と海外市場からの市場参加者は活発でした。また、川上の黄燐は様子見ムードが強まり、十分なコストサポートが得られない中、国内では川下産業からの需要が旺盛になりました。しかし、国内市場における肥料の供給不安や、政府による肥料原料の最適な利用制限により、インド国内市場における上流の五塩化リンのコストサポートが強まりました。
ヨーロッパ
2022年第2四半期、欧州地域の五塩化リン市場は強気を維持した。この展開は主に、米国と英国が他のいくつかの国の支援を得て行った西側制裁に対するロシア当局の報復措置に起因するものです。ロシア当局は、欧州のピークシーズンを控え、必須肥料の輸出制限を決定し、五塩化リンの需要急増を招きました。また、中国ではCOVID規制により港湾が混雑し、五塩化リンの輸入に支障をきたしました。
2022年3 月第1 四半期
北米
北米地域の五塩化リン市場は、2022年第1四半期に持続的な上昇を観測した。当四半期の前半は裁定取引に苦戦しました。中国市場は旧正月の連休中も休場が続き、その後冬季オリンピックによる稼働率の制限や肥料業界からの黄燐の季節的なピークを迎えました。米国では、食料価格指数が史上最高値となる中、東欧地域の紛争が食料危機を後押ししました。これを受けて、肥料やEV電池業界からの需要見通しをサポートしました。米国国内市場における五塩化リンの建値引き上げに向けた生産者の意向が強まる。
アジア太平洋
2022年第1四半期、アジア太平洋地域の五塩化リン市場は、オファーに大きな混合傾向を観察しました。この展開は、地域全体で五塩化リンの価格傾向が一貫して変動し、異なっていることに起因しています。1月には、旧正月の休暇を前に五塩化リンに対する感情が大幅に上昇しました。また、川上から川下への農産物の季節的変動に対応するため、川上の大部分が肥料業界に振り向けられ、さらにスポット市場ではリン酸系肥料の輸出再開の思惑が絡んできました。1月20日に国内の輸送業者や積荷業者が新規の問い合わせに応じなくなったため、市場参加者が十分な量を積極的に調達し、スポット取引は徐々に盛んになった。このため、五塩化リンの青島FOB商談は2022年3月に1トン当たり5700米ドルで決着した。
ヨーロッパ
2022年第1四半期、東欧地域の五塩化リン市場は、中心的な影響を受けた地域となりました。欧州市場はすでに蔓延するエネルギー危機に直面しており、天然ガスのかなりの部分が暖房用に転用されたため、稼働率が制限されました。一方、APAC地域からの輸入は、東欧地域の紛争の中、スエズ当局が料金を5％引き上げたことで影響を受けた。この間、EV分野では、国内外から五塩化リンの引き合いが活発でした。また、黒海でのロシア産カ-ゴの調達を渋る欧州勢もおり、川下市場からの引き合い増加に対して、供給見通しをさらに圧迫することとなりました。
2022年12 月第4 四半期
北米
2021年第4四半期、北米の五塩化リン市場は引き続き強化された。川下の電解液やEVバッテリーの最終用途セクターから高い引き合いがある中、米国国内市場でのオファーが引き続き好調でした。一方、東南アジアからの配送の遅れにより供給が逼迫し、リン酸塩系肥料の不足に加え、食料指数の上昇により、多くのサプライヤーが肥料部門に数量を振り向けました。したがって、川下のプレーヤーは、米国国内市場での五塩化リンのオファーをサポートし、川下の電気自動車産業からの強い需要と五塩化リンのサプライチェーンの圧力を目撃しました。
アジア太平洋
アジア太平洋地域の五塩化リン市場は、2021年第4四半期を通して、原料からのコストサポートが緩和されたにもかかわらず、活況を維持しました。しかし、アジア太平洋地域における高い料金と限られた利用可能な貨物船により、納入の遅れや問い合わせが山積みとなり、利用可能性の制限により、アジア市場に支障が生じました。しかし、川下分野であるEVの需要見通しは、同地域の供給能力を上回っています。その影響により、五塩化リンの12月FOB広東省平均商談価格は1トン当たり1810ドルとなった。
ヨーロッパ
2021年第4四半期の五塩化リンの欧州市場は、運賃の下落や電力不足がある程度解消されたことによる中国生産拠点の稼働率向上により、若干の緩和が見られました。しかしながら、エネルギー危機の影響により欧州の原料市場は大きな打撃を受け、リン酸塩系肥料の大幅な不足、食料価格指数の上昇により国内サプライヤーは肥料部門に貨物を振り向け、川下プレーヤーは供給過剰を懸念しています。これを受けて、欧州市場では五塩化リンの相場が上昇しました。
